24 Kasım 2014 Sabah Piyasa Analizleri

Makro-Ekonomik Gelişmeler

Küresel endeksler için yeni hafta, merkez banklarının ekonomiye verdikleri desteğin devam edeceği yönündeki beklentiler paralelinde yükseliş ile başladı. Avrupa’nın Cuma günkü sert yukarı yönlü eğilimi sonrasında yeni rekorlar kıran Wall Street endekslerinin ardından bu sabah Asya borsalarında alımlar sürüyor. Tokyo piyasaları ise tatil nedeni ile kapalı. Japonya ve Avrupa Merkez Bankalarının teşvik adımlarının ardından Çin’in sürpriz bir şekilde faiz indirimine giderek ekonomisine destek sağlaması piyasalar tarafından olumlu karşılandı. Avrupa Merkez Bankası (ECB) Başkanı Mario Draghi’nin enflasyon konusundaki ifadelerini sertleştirdiği geride kalan haftanın ardından bugün Almanya’dan gelecek makro-ekonomik gösterge dikkatle takip edilecek.

“Piyasalara merkez bankaları dopingi”

Ekim ayının sonunda para politikasını beklenmedik bir şekilde genişletme kararı alan Japonya Merkez Bankası’nın (BOJ) açıklamalarının ardından ülkenin Başbakanı Abe satış vergisini erteleme ve erken seçime gitme kararları almıştı. BOJ’un adımlarının ardından kıtanın en büyük ekonomisine sahip Çin’den geride kalan haftanın son işlem gününde gelen sürpriz faiz indirimi piyasalarda iyimserliğin artmasını sağladı. 2012 yılından bu yana ilk kez faiz indirimine giden Çin Merkez Bankası (PBOC) mevduat faizlerinin dalgalanma aralığını da genişlettiğini açıkladı. Diğer taraftan, genişlemeci bir para politikası izleyen ECB’nin Başkanı Drahgi’nin, enflasyonla mücadele için ne gerekiyorsa yapacaklarını güçlü bir şekilde dile getirmesi, piyasalarda Banka’nın yeni adımlara açık olduğu düşüncesini aşıladı.

“Varlık fiyatlarında görünüm”

Yeni haftaya borsaların merkez bankası iyimserliği ile yükselişe devam eden bir görünüm içerisinde başladığını ifade edebiliriz. Parite ve emtialar tarafında nispeten daha sakin bir seyir izlenirken, ECB’ye ilişkin beklentiler ile Euro Dolar karşısında değer kaybetti. Güney Pasifik ülkelerinin önemli ticaret ortağı olan Çin’in Merkez Bankası’nın son attığı adımlar Avustralya ve Yeni Zelanda’nın para birimlerinde yukarı yönlü hareketleri destekledi. Geride kalan hafta beklentilerin üzerinde gelen enflasyon oranı verilerinin Kanada Merkez Bankası’nın (BOC) faiz artırımı yönünde ipucu vermesini sağlayabileceği düşüncesi, ülkenin para biriminde değer kazanımlarının sürmesine zemin oluşurdu. P5+1 ülkeleri ile nükleer anlaşma görüşmelerinin 1 yıl daha uzatılmasının gündeme geldiği İran’ın ise, bu hafta yapılacak OPEC toplantısı öncesinde Örgüt üyelerine petrol üretimini düşürmeyi önerebileceği iddiaları gündemde yer aldı. Petrol fiyatlarında şimdilik son yükselişler sonrasındaki fiyat değişimleri izleniyor. İsviçre Merkez Bankası (SNB) Başkanı Jordan’ın hafta sonu, ülkede yapılacak referandumu gereksiz ve tehlikeli olarak nitelendirerek uyarılarda bulunması, EUR/CHF paritesinin yeni haftaya yükseliş ile başlamasına destek oldu.

Haftanın ilk işlem günüde dikkatler günün ilk yarısında önce Almanya’nın IFO verisinde olacak. Yurtiçinden gelecek rakamlar sonrasında ise ABD’nin imalat göstergesi yatırımcıların merceği altında yer alacak.

“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”

Euro Bölgesi – Almanya IFO İş Ortamı Endeksi; Euro Bölgesi’nin en büyük ekonomisine sahip olan Almanya’da, gerek Avrupa’daki zayıf ekonomik aktiviteler, gerekse son aylarda Ukrayna’da yaşanan olayların getirdiği belirsizlik, ülke ekonomisi üzerinde baskı yapan faktörler olarak dikkat çekiyor. Bu paralelde de son dönem içerisinde ülkenin ekonomik verilerinde bozulmaların yaşandığını gördük. Ancak geride kalan hafta açıklanan ZEW ekonomik hassasiyet verisi, 11 aydır ilk kez yükseliş kaydederek umutların canlanmasını sağladı. Yeni haftanın ilk iş gününde açıklanacak olan IFO iş ortamı endeksi de, benzer şekilde 6 aydır düşüş eğilimi içerisinde ve Ekim ayında yaklaşık 2 yılın en düşük seviyesine geriledi. İlgili göstergenin, beklentinin üzerinde açıklanması halinde Euro’da yukarı yönlü hareketler görülebilecekken, tahminlerin altında kalacak bir IFO endeksi, kıtanın ortak para biriminde kayıplara neden olabilir. Veriye ilişkin daha fazla bilgi için tıklayınız.

Türkiye – İmalat Güveni; Geride kalan hafta içerisinde gelen, TCMB’nin faiz kararları ve kredi derecelendirme kuruluşu S&P’nin değerlendirmeleri sonrasında yurtiçi piyasalar, kapasite kullanım oranı verisi ile birlikte açıklanacak imalat güveni göstergesini izleyecekler. Türk Lirası ve borsa üzerinde etkili olabilecek ilgili rakamlar piyasa katılımcıları tarafından dikkatle takip edilecek.

ABD – Öncü Hizmet PMI; Mayıs ayındaki 61,2 seviyesi ile zirve yapan dünyanın en büyük ekonomisine ait öncü hizmetler PMI verisi, yılın geri kalanında aşağı yönlü bir eğilim içerisine girdi. Finansal bilgi servisi Markit tarafından yayımlanacak ilgili gösterge Kasım dönemi için açıklanacakken, son 4 aydır piyasa beklentilerinin altında kaldığı görülüyor. ABD’den önemli bir veri akışının olmadığı haftanın ilk işlem gününde öncü hizmetler PMI verisi, Dolar’da fiyat değişimlerine neden olabilme potansiyeli taşıyor.

Önemli Ekonomik Takvim Verileri

Pazartesi

Zaman Haber Beklenti Önceki

Japonya’da piyasalar “Şükran Günü” tatili nedeni ile kapalı olacak

10:15 CHF İstihdam Seviyesi (3. Çeyrek) 4,22M 4,20M

11:00 EUR Alman Ifo İş Ortamı İndeksi (Kas) 103,0 103,2

14:30 TRY Türkiye Kapasite Kullanım Oranı (Kas) 74,9%

14:30 TRY Türkiye İmalat Güveni (Kas) 106,9

16:45 USD Öncü Hizmetler PMI (Kas) 57,3 57,1

EURUSD ANALİZ

Kasım ayının son haftasına girdiğimizde Dolar Endeksindeki pozitif isteğin EURUSD paritesi üzerindeki negatif baskıyı desteklediğini ve paritenin daha önce test etmiş olduğu 1,2360 seviyesini yeniden test etme imkanı bulduğunu görmekteyiz. Haftalık bültende de ifade ettiğimiz gibi 200 aylık üssel hareketli ortalama olan 1,2226 seviyesinin hedeflenme ihtimalinin güçlü olduğunu ancak bu hedefin test edilebilmesi için 1,2360 desteğinin aşağı yönlü kırılması gerektiğini unutmayalım düşüncesi güncelliğini korumaktadır. Özellikle bu hafta 1,2360 desteği üzerinde duracağız.

Kısa vadeli olarak günü değerlendirdiğimizde makro-ekonomik anlamda zayıf bir gün geçirmekteyiz. Alman IFO verisi günün en önemli verisi olarak karşımızdadır. Teknik olarak EURUSD paritesini incelediğimizde ise 1,2445 direnci dikkatle takip edilmelidir. Daha önce kısa vadeli yükseliş kanalının alt noktasını oluşturan bu bariyer altında aşağı yönlü baskıların yeniden 1,2360 seviyesine doğru devam etme potansiyeli güçlüdür.

Pivot: 1,2445
Destek: 1,2360-1,2320-1,2280
Direnç: 1,2415-1,2445-1,2485

GBP/USD ANALİZ

GBPUSD paritesi 13 Kasım 2014 tarihinden beri 1,5590 – 1,5740 bariyerleri arasında bant hareketi gerçekleştirmektedir. Aşağı yönlü baskılarının daha istekli olduğunu gördüğümüz GBPUSD paritesinin 1,5590 desteğini aşağı yönlü kıramaması dikkat çekici. Özellikle düşüş trendinde seyrini sürdürmesi mevcut hareketlerin aşağı yönlü hareketlere devam etme ihtimallerini güçlendirmekte ancak bu tutum için makro-ekonomik veri desteğinin olması gerektiği de unutulmamalıdır.

Kısa vadeli olarak günü değerlendirdiğimizde makro-ekonomik anlamda zayıf bir gün geçirmekteyiz. Alman IFO verisi günün en önemli verisi olarak karşımızdadır.

Teknik olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde ise 1,5710 direnci dikkatle takip edilmelidir. Bu direnç noktası 200 saatlik üssel hareketli ortalama olarak kısa vadeli önemli bir bariyerdir. Paritenin bu bariyer altında aşağı yönlü baskılarını sürdürmesi, yeniden 1,5590 seviyesine doğru hareketleri sürükleyebilir. Bu bağlamda da gün içi 1,5710 direnci dikkatle takip edilmelidir. 1,5710 öncesindeki ilk bariyer 1,5680 olarak belirlenmiştir.

Pivot: 1,5710
Destek; 1,5625-1,5590-1,5550
Direnç; 1,5680-1,5710-1,5740

USD/TRY ANALİZ

PPK toplantısı ve S&P’nin Türkiye değerlendirmesini geride bıraktık. Önemli makro-ekonomik gelişmelerin etkisini gördüğümüz USDTRY kuru düşüşlerini 2,2170 seviyesi ile sınırladı ve şu sıralar 2,2213 seviyesine yakın hareketlerini sürdürmektedir. USDTRY hareketlerini incelediğimizde düşüşlerin 2,2170 ile sınırlı kalması dikkat çekici. Günlük grafikte kanalın alt noktası olarak ifade edeceğimiz 2,2120 ise güncelliğini korumaktadır. Yani kur yukarı yönlü çıkışlarına devam etmek istiyorsa 2,2120 desteği üzerinde kalması gerekmektedir. Ancak bu dönüş yükselişlerin devam etmesi için yeterli değildir. Teyit için 2,2315 direncinin geçilmesi gerekmektedir. Bu şart sağlanırsa 2,2425 – 2,2550 gibi hedeflerden bahsedebiliriz. Aksi takdirde 2,1890 seviyesine doğru yeni bir satış baskısı görülebilir. Bu bağlamda da gün içi 2,2120 – 2,2315 seviyeleri günün en önemli seviyeleridir.

Pivot: 2,2120
Destek: 2,2180-2,2120-2,2010
Direnç: 2,2315-2,2425-2,2550

USD/JPY ANALİZİ

Paritede 21 Kasım Cuma gününden bu yana 118,00 seviyesinin aşılma çabasının etkisiz kaldığını görülmektedir. 50 saatlik basit (simple) hareketli ortalama üzerinde bulunan bu seviyenin kırılamaması, tepki satışlarının 117,62 ve 117,35 seviyelerini hedeflemesine neden olabilir.

Paritede yükseliş beklentisini ön plana çıkarabilmek için, 118,00 seviyesinin üzerinde kalıcılık sağlanmalıdır. Bu seviye üzerinde gerçekleşebilecek arka arkaya en az 2 adet saatlik kapanış, 118,40 ve 118,70 seviyelerinin hedeflenmesine neden olabilir.

Pivot: 118,00
Destek: 117,62 - 117,35 – 117,05
Direnç: 118,00 – 118,40 – 118,70

AUD/USD ANALİZİ

Paritede geçtiğimiz haftanın son iş günü Avustralya Dolarının değer kazanımıyla sert yükselişin gerçekleştiğini görmüştük. Bugün ise 0,8655 – 0,8700 aralığında sınırlı kalmış fiyatlamalar karşımıza çıkmaktadır. Gün içerisinde, düşüş trendinin sınırı olan 0,8734 seviyesi altıdan kalındığı müddetçe aşağı yönlü baskıların etkili olması beklenebilir. Olası satışlarda 0,8655 seviyesinin kırılması düşüş baskısının etkinliğini arttırmasına neden olabilir.

Yükseliş beklentisinin ön plana çıkabilmesi için 0,8655 seviyesinin sınırlayıcı etkisi ve olası yükselişlerde 0,8734 seviyesinin aşılması gerekmektedir. Bu şart ile birlikte 0,8760 ve 0,8793 seviyeleri hedeflenebilir.

Pivot: 0,8734
Destek: 0,8655 – 0,8620 – 0,8590
Direnç: 0,8700 – 0,8734 – 0,8760

EUR/TRY ANALİZİ

EUR/TRY paritesinde yeni iş günüyle birlikte alımların ön plana çıktığını görüyoruz. Gün içerisinde, 2,7470 seviyesi üzerinde kalındığı müddetçe yükseliş baskısının ağırlık kazanması beklenebilir. Yükselişlerde 2,7600 ve 2,7700 seviyeleri hedeflenebilecek noktalar olarak karşımıza çıkmaktadır.

Paritede tepki alımı sürecinin sona erebilmesi için 2,7470 seviyesinin kırılması ve 2,7600 seviyesinin sınırlayıcı etkisi gerekmektedir. Bu şartla birlikte 2,7400 ve 2,7300 seviyeleri hedeflenebilir.

Pivot: 2,7470
Destek: 2,7470 – 2,7400 – 2,7300
Direnç: 2,7600 – 2,7700 – 2,7765

USD/CAD ANALİZİ

Paritede Cuma günü görülen düşüş baskısıyla birlikte, kırmızı renkle belirttiğimiz kanalın alt noktası test edilmişti. Haftanın ilk iş gününde, kanalın orta noktası olan 1,1260 seviyesi altında kalındığı müddetçe, düşüş baskılarının etkili olması beklenebilir. Olası satışlarda 1,1215 ve kanalın alt noktası olan 1,1190 seviyeleri hedeflenebilir. Düşüşlerde 1,1190 seviyesinin kırılması, satış baskısının artmasına neden olabilir.

Paritede yükseliş beklentisi oluşturabilmek için 1,1260 seviyesi üzerinde fiyatlamalara ihtiyaç duyulmaktadır. Bu şartla birlikte 1,1296 ve 1,1325 seviyeleri hedeflenebilir.

Pivot: 1,1260
Destek: 1,1215 – 1,1190 – 1,1162
Direnç: 1,1260 – 1,1296 – 1,1325

HAM PETROL ANALİZ

Geçen hafta gerçekleştirmiş olduğu tepki alımları ile dikkat çeken Ham Petrol için bu hafta önemlidir. 27 Kasım tarihinde gerçekleşecek olan OPEC toplantısı ve bu toplantıdan çıkacak olan sonuç, enerji fiyatlarında sert hareketlerin oluşumuna katkı sağlayacaktır. Bu bağlamda da toplantı öncesindeki spekülasyonlar, toplantı sonuçları ve daha sonra da enerji fiyatları üzerindeki olası etkileri dikkatle takip edilmelidir.

Kısa vadeli olarak Ham Petrol fiyatını incelediğimizde 75,55 desteği güncelliğini korumaktadır. Ham Petrol eğer bu destek noktası üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü çıkışlarını 78,05 ve 79,10 bariyerlerine taşıyabilir. Düşüşlerde yer almak isteyen Foreks işlemcisi ise 75,55 desteğinin kırılmasını beklemelidir.

Pivot: 75,55
Destek: 76,40-75,55-74,75
Direnç: 78,05-79,10-80,15

ALTIN ANALİZ

1180 seviyesinin kırılması sonrasında piyasalar Altın fiyatının 1000 dolar seviyesinin altını görecek mi sorusunun cevabını aranırken Altın’ın 1130 seviyesinden gerçekleştirmiş olduğu dönüş ve bu dönüş ile oluşturduğu tepki alımları yatırımcıların yeni bir strateji oluşturmasına neden oldu. Kısa vadeli işlemciler tepki alımlarında yer almak isterken orta ve uzun vadeli işlemciler ise tepki alımları nerede sonlanacak sorusunun cevabını aramaktadır. 1255 direnci en kritik bariyer olmamla birlikte 1208 – 1221 – 1235 gibi bariyerler de 1255 öncesinde dikkatle takip edilmesi gerekilen seviyeler olarak karşımızdadır. Bu bağlamda da yatırımcılar hangi vadede işlem stratejisi gerçekleştirecekse buna uygun hareketler oluşturması önemlidir.

Kısa vadeli olarak günü değerlendirdiğimizde 1186 ve 1208 seviyeleri günün en dikkat çeken seviyeleridir. 1186 desteği üzerinde pozitif beklentimizin sürdüğü Altın’da yükselişlerin devam edebilmesi için 1208 üzerindeki hareketlere ihtiyaç vardır. Bu tutum 1221 – 1235 hedeflerinin ön plana çıkmasını sağlayabilir. Aksi takdirde 1186 desteği test edilmek hatta aşağı yönlü kırılmak istenebilir. Böyle bir durumda da tepki alımları sona mı erdi sesleri piyasalarda yükselen sesler olarak düşünülebilir.

Pivot: 1186
Destek:1197-1191-1186
Direnç: 1208-1216-1221

DAX30 ANALİZİ

Açılış : 9511
En yüksek : 9734
En düşük : 9506
Kapanış : 9709

50 günlük basit hareketli ortalama : 9255
200 günlük basit hareketli ortalama: 9512

DAX30 200 günlük ortalaması üzerinde kalmayı başardı. Endeks için en yakın hedef 9800 seviyesi. Bu seviye de aşılabilirse 10000 zirvesi ana hedef olarak görülüyor. Bugün IFO endeksi açıklanacak. Ifo endeksi iyileşmeye işaret edebilir, beklentilerden yüksek gelmesi durumunda veri endekse destek olabilir. 9510 bölgesinden geçen 200 günlük ortalamayı ilk destek bölgesi olarak kabul ediyoruz. Endeks 200 günlük ortalama üzerinde kaldığı sürece orta vade yükseliş beklentileri korunabilir. 9510 seviyesi altına inilmesi durumunda 50-200 günlük ortalamalar arasına sıkışma dönemine geri dönülebilir.

Pivot : 9649
Destek: 9510-9250-9150
Direnç: 9800-9900-10000

S&P500 ANALİZİ

Açılış : 2051
En yüksek : 2071
En düşük : 2049
Kapanış : 2061

50 günlük basit hareketli ortalama : 1975
200 günlük basit hareketli ortalama: 1928

Endeks için yeni hedef 2100 seviyesi. Bu hedefin korunabilmesi için gün sonu kapanışların 2050 seviyesi üzerinde olmaya devam etmesi gerek. Bugün için ilk direnç 2067 seviyesinde. Gün içi güçlü direnci 2083 seviyesinde görüyoruz. Geri çekilmelerde ilk destek 2054 seviyesinde. 2038 seviyesi bugünün güçlü desteği olarak kabul edilebilir.

Pivot : 2060
Destek: 2054-2048-2038
Direnç: 2067-2073-2083

“GCM Forex Günlük Bülteni Hazırlayanlar”
Araştırma Direktörü: Erdoğan TURAN - “S&P500 ve Dax30 Analizi”
Başanalist: Kudret AYYILDIR - “EURUSD, GBPUSD, USDTRY, Ham Petrol ve Altın Analizi”
Analist: Sermet DOĞAN - “Makro-Ekonomik Gelişmeler ve Ekonomik Takvim”
Yardımcı Analist: Umut TUNCER - “USDJPY, EURTRY, USDCAD, AUDUSD Analizi”

NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.

http://www.gcmforex.com/

Günlük piyasa analiz ve yorumları ücretsiz e-posta adresinize gelmesini istiyorsanız tıklayın ve formu doldurun.

Etiket: Forex, FX, Foreks, Forex Analizleri, Foreks Makaleleri, Forex Yorumları, Foreks Eğitim, Forex Teknik Analiz, Forex Temel Analiz, Parite, Emtia, Endeks, Hisse, Euro, Avro, Dolar, Döviz, Türk Lirası, Sterlin, Yen, Frank, Kanada Doları, Standart and Poor’s, Gold, Crude Oil, EURUSD, GBPUSD, USDTRY, USDJPY, EURTRY, AUDUSD, Ham Petrol, Altın, Dax30, S&P500, Dolar mı alalım TL’de mi kalalım, Günlük Parite Analizleri, Günlük Emtia Analizleri, Günlük Endeks Analizleri, Günlük Forex Analizleri, Kudret AYYILDIR, Sermet DOĞAN, Erdoğan TURAN, Umut TUNCER,