11 Aralık 2014 Akşam Piyasa Analizleri

Makro-Ekonomik Gelişmeler

Küresel piyasalarda günün geri kalan kısmında merkez bankalarından gelen açıklamalar ve makro-ekonomik göstergeler izlenirken, petrol fiyatları yatırımcıların merceği altında yer almaya devam ediyor. Karışık bir görünüm ile güne başlayan Avrupa borsalarında, emtia üreticilerinin kayıpları öncülüğünde daha sonra satışlar ağırlık kazanırken, Wall Street endekslerinin ise güne yükseliş ile başlaması bekleniyor.

“ABD’de perakende satışlar beklentinin üzerinde”

ABD’den bugün açıklanan rakamlarda perakende ve çekirdek perakende satışların Kasım ayında tahminlerden daha fazla yükseliş kaydettiği görüldü. Perakende satışlar %0.4 olarak öngörülenin üzerinde, %0.7’lik bir artış kaydederken, otomobil satışlar hariç tutularak hesaplanan çekirdek data, %0.5 ile %0.1 olan tahmini aştı. Bunun yanında, haftalık işsizlik maaşı başvurularını gösteren istihdam talepleri verisi, beklentinin altında açıklanarak tahminlerden daha iyi gerçekleşti. Verilerin yayımlanmasının ardından Dolar endeksinde önce bir miktar yükseliş izlense de, yukarı yönlü hareketlerin sınırlı kaldığını ifade edebiliriz. Sonrasında ise yükselişler bir miktar daha hız kazadı. Kanada’da bugün açıklanan göstergelerde ise yeni konut fiyatlarındaki artış beklentinin altında, kapasite kullanım oranı ise tahminlerin üzerinde gerçekleşti.

“TLTRO’ya 306 banka başvurdu”

Avrupa Merkez Bankası’nın (ECB) daha önceki duyurusuna göre 9 Aralık’ta gerçekleştirilen Hedefli Uzun Vadeli Refinansman Operasyonu’na (TLTRO) ilişkin rakamlar bugün yayımlandı. Euro Bölgesi’nden 306 bankanın teklif verdiği ihalede ECB piyasalara 4 yıl vadeli 129,8 milyar Euro kullandırdı. Önceki ayağı Eylül ayında yapılan TLTRO ile birlikte toplam fonlama ise böylelikle 212,4 miyar Euro oldu. ECB bu ihaleler ile 400 miyar Euro dağıtmayı beklediğini ifade etmişti. Beklentilerin altında kalan bu rakam ile birlikte piyasalarda ECB’nin varlık alımlarını hızlandırabileceğine ilişkin beklentiler güç toplayabilir. Dolar endeksindeki yukarı yönlü hareketlerin de etkisi ile bugün kıtanın ortak para biriminin bir miktar baskı altında kaldığını ifade edebiliriz.

“Petrolde kayıplar devam etti”

ABD’de artan üretim ve stoklar, global ekonomik büyümenin hız keseceğine ilişkin beklentiler ve Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütü’nün (OPEC) üretim miktarını düşürmemesi son aylar içerisinde petrol fiyatlarında önemli düşüşler görülmesine neden oldu. OPEC’in en büyük üreticilerinden Suudi Arabistan’ın küresel piyasalardaki Pazar payını koruma isteyen tavrı, emtianın fiyatında baskının sürmesine neden olurken, dün açıklanan ve stokların arttığına işaret eden ABD’nin verisi bu tutumu güçlendiren bir başka faktör olarak öne çıktı. Ayrıca İran ve Suudi Arabistan’ın ardından Kuveyt’in de resmi satış fiyatını indirmesi dikkat çekti. Son olarak ise Suudi Arabistan Petrol Bakanı’nın üretimi kısıp kısmayacaklarına ilişkin bir soru üzerine “Neden üretimi kısmalıyız ki?” şeklinde cevap vermesi kayıpların devam etmesine destek verdi.

“Varlık fiyatlarında görünüm”

ABD tarafından gelen olumlu veriler ile değer kazanan Dolar endeksi genel olarak parite ve emtia fiyatlarında yönü belirliyor. Rusya Merkez Bankası’nın (CBR) beklentilerden daha fazla faiz artırımı yapmasına rağmen, Banka’nın radikal adımlar atma konusunda istekli olmadığının görülmesi, Ruble’nin Dolar karşısında ilk kez 55 seviyesinin üzerini görmesine destek oldu. Norveç Kronu ise, ülkenin Merkez Bankası’nın sürpriz bir şekilde faiz indirmesi sonrasında değer kaydetti. EUR/CHF paritesi ise, İsviçre Merkez Bankası’nın (SNB) bugünkü para politikası beyanatında yeni ifadeler kullanmaması ile aşağı yönlü sert hareketler gösterdi. Altın güç içerisinde Dolar endeksindeki yükseliş ile gerilerken, petrol arz fazlası dönemin süreceği beklentileri ile kayıplarını genişletti.

Günün devamında piyasalara yön verecek bir ekonomik takvim verisi öne çıkmasa da, ABD piyasalarının açılması ile gün içerisindeki veri ve haberlerin varlık fiyatlarına yansıması, sert fiyat değişimlerinin sürmesine yol açabilir. Asya seansı tarafına geçildiğinde ise Çin’in sanayi üretimi göstergesi yatırımcıların merceği altında yer alacak.

“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”

Çin – Sanayi Üretimi; Sabit varlık yatırımları ve perakende satışlar gibi makro-ekonomik göstergeler ile birlikte Cuma sabahı yayımlanacak Çin’in sanayi üretimi, piyasaların büyük bir dikkatle takip edeceği veriler arasında yer alıyor. Ağustos ayında %6.9 artış kaydederek 5 yıldan daha uzun bir süre için en düşük yükselişi gösteren sanayi üretimi, Ekim ayında ise Çin’de endüstriyel üretimin %7.7 arttığına işaret ederek beklentileri altında kalmıştı. Kasım ayın ait sanayi üretimi verisinin piyasa beklentilerinden farklı açıklanması halinde, piyasaların risk algısında, Çin’in önemli ticaret ortakları olan Yeni Zelanda ve Avustralya’nın para birimlerinde, altın, bakır ve petrol gibi emtia fiyatlarında, gelişen ve gelişmiş ülke borsalarında değişimler izlenebilir.

Önemli Ekonomik Takvim Verileri

11 Aralık 2014 Perşembe

Zaman Haber Beklenti Önceki

17:00 USD İşletme Stokları (Aylık) (Eki) 0,2% 0,3%

17:30 USD Doğalgaz Stokları -45B -22B

23:45 NZD Business NZ İmalat Endeksi (Kas) 59,3

12 Aralık 2014 Cuma

Zaman Haber Beklenti Önceki

06:30 JPY Endüstriyel Üretim (Aylık) (Eki) 0,2% 0,2%

07:30 CNY Çin Sabit Varlık Yatırımı (Yıllık) (Kas) 15,8% 15,9%

07:30 CNY Çin Endüstriyel Üretim (Yıllık) (Kas) 7,6% 7,7%

07:30 CNY Perakende Satışlar (Yıllık) (Kas) 11,5% 11,5%

EURUSD ANALİZİ

EURUSD paritesinde mevcut düşüş trendin devam ettiğine dair 34 günlük üssel hareketli ortalamanın önemini gerek sabah gerekse gün ortası analizimizde sizlerle paylaşmış ve bu ortalamanın dikkat edilmesi gerektiği hususunu dile getirmiştik.

EURUSD paritesi her ne kadar 1,2494 seviyesini test etse de yükselişlerini gün içi devam ettiremedi ve 1,2400 seviyesine kadar önemli bir gerileme yaşandı. ABD’den 15:30’da gelen pozitif verilerin katkıları ile satıcılı seyrini devam ettirmeye çalışan parite de 1,2400 desteği önemlidir. EURUSD paritesi günün kalanında 1,2494 seviyesine mi yoksa 1,2320 seviyesine mi hareket gerçekleştirecek sorusunun cevabını aramaktayız. 1,2400 kontrol noktası da bu konuda bize önemli bilgiler verecektir. Bu bağlamda da günün kalanında 1,2400 seviyesi dikkatle takip edilmelidir.

NOT: Dolar Endeksindeki toparlanma isteği, EURUSD paritesinin 1,2400 seviyesi altındaki hareketleri tetikleyebilir. ABD’den gelen verilerin olumlu sonuçlanması, 34 günlük üssel hareketli ortalamanın etkisi bu düşüncemizi destekleyen diğer faktörler olarak karşımızdadır.

Pivot: 1,2400
Destek: 1,2400-1,2360-1,2320
Direnç: 1,2460-2,2495-1,2535

GBP/USD ANALİZİ

34 günlük üssel hareketli ortalamanın önemini uzunca bir süredir sizlerle paylaşmakta ve parite de orta & uzun vadeli olarak bu ortalamanın düşüş trendini desteklediğini ifade etmekteyiz. 24 Temmuz 2014 tarihinde başlayan ve 20 Ağustos 2014 tarihinde teyit kazanan düşüş trendi, hala daha gündemimizde ve güncelliğini korumaktadır. Çünkü GBPUSD paritesi bu tarihlerden beri 34 günlük üssel hareketli ortalama altında hareketlere devam etmektedir.

GBPUSD paritesi gerçekleştirmiş olduğu yukarı yönlü çıkışlarını 1,5755 seviyesine kadar sürdürdü ancak 34 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,5786 bariyerini geçemeyerek yeniden satış baskısına maruz kaldı. Bu baskı paritenin gün içerisinde 1,5645 seviyesine yaklaşmasını sağladı ve ABD seansı açılışı öncesinde şu sıralar 1,5685 seviyesine yakın seyrini sürdürmektedir.

Teknik olarak günün kalanını değerlendirdiğimizde 1,5755 ve 1,5725 bariyerleri altında negatif baskının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz. Parite eğer bu bariyer altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskının 1,5645’e kadar devam edeceğini ve yeniden sorgulamaya geçeceğini söyleyebiliriz. 1,5645 desteğinin kırılması durumunda ise satıcılı seyir daha da istekli olabilir. Bu bağlamda da günün kalanında 1,5645 ile 1,5755 seviyeleri dikkatle takip edilmelidir.

Pivot: 1,5755
Destek; 1,5645-1,5605-1,5605
Direnç; 1,5725-1,5755-1,5570

USD/TRY ANALİZİ

USDTRY kuru, günün bu zamana kadar ki sürecinde 2,2583 – 2,2677 arasında hareketlerini sürdürmüş ve bu bağlamda da günlük beklentimizde herhangi bir değişikliğe maruz kalmamıştır. Bu bağlamda da sabah ve gün ortası analizimizde sizlerle paylaşmış olduğumuz beklentilerimizi özetleyecek olursak;

2,2560 destek noktası üzerinde kalmayı sürdüren USDTRY kuru için bu seviye güncelliğini korumaktadır. Kur eğer 2,2560 destek noktası üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü çıkışlarını 2,2690 – 2,2770 seviyelerine kadar devam ettirebilir. Kur da aşağı yönlü baskıların oluşacağını düşünen Foreks işlemcisi ise, 2,2560 destek noktasının aşağı yönlü kırılması gerekmektedir. Ancak böyle bir düşünce yapısı ile 2,2515 – 2,2440 rakamları gündeme gelebilir.

Pivot: 2,2560
Destek: 2,2560-2,2515-2,2440
Direnç: 2,2690-2,2770-2,2850

EUR/TRY ANALİZİ

Gün içerisinde 2,8300 seviyesinin aşılamaması sonrasında EUR/TRY paritesinde yatay bir seyir karşımıza çıktı. Günün kalanında, 2,8300 seviyesi altındaki seyir sürdükçe aşağı yönlü baskıların etkili olması beklenebilir. Olası düşüşlerin etkinliğini artırabilmesi için 2,7900 seviyesinin kırılmasına yönelik ihtiyaç sürmektedir.

Paritede 2,8300 seviyesinin aşılması yükselişin devamı için tek başına yeterli olmayabilir. Bu şartın sağlanması mavi bölge içinde kalabilecek yatay seyri destekleyebilecekken, kalıcı yükseliş beklentisi için 2,8450 seviyesinin aşılması gerekmektedir.

Pivot: 2,8300
Destek: 2,8050 – 2,7900 – 2,7715
Direnç: 2,8300 – 2,8450 – 2,8600

USD/JPY ANALİZİ

Paritede sınırlı yükselişlerin etkili olduğunu görmemize rağmen, yeşil ile belirttiğimiz agresif yapıdaki düşüş trendi etkisini hala sürdürmektedir. Trendin sınırı olan 119,10 seviyesi altında düşüş baskılarının etkili olması beklenebilir. Olası düşüşlerde 118,23 ve 117,80 seviyeleri hedeflenebilir. Bu olasılık aynı zamanda trendin güncelliğini koruyabilmesi için de gerekli bir koşuldur. Aksi halde yatay hareketler trendin bozulmasına yol açabilir, ancak bu şart tek başına yükselişleri destekleyebilecek yeterliliği oluşturmamaktadır.

Paritede 119,10 seviyesinin aşılması durumunda karar bölgesine ulaşılacağını söyleyebiliriz. Bu durumda 119,90 seviyesine yönelik hareketler gerçekleşebilir. Ancak kalıcı bir beklenti, 119,90 seviyesinin aşılması ile etkinlik kazanabilir.

Pivot: 119,10
Destek: 118,23 – 117,80 – 117,40
Direnç: 119,10 – 119,45 – 119,90

EUR/JPY ANALİZİ

EUR/JPY paritesinde, düşüş trendinin sınırlı yükselişlerle birlikte sorgulandığını görmekteyiz. Bu süreçte trend ve 55 periyotluk üssel (exponential) hareketli ortalama arasında yatay bi hareketin etkinliği sürmektedir. Günün kalanında, 147,70 seviyesinin aşılıp aşılamamasının cevabı yön konusunda etkili olabilir.

Paritede agresif yapıdaki trendin sakin hareketlerle bile sorgulanabileceğini belirtmiştik. Bununla birlikte, 55 periyotluk üssel hareketli ortalama altında kalındığı müddetçe düşüş baskılarının ön plana çıkması olasıdır. Söz konusu tutum eğer 147,10 seviyesinin kırılmasını sağlar ise bu kez tekrar trende yönelik düşüşler söz konusu olabilir.

Paritede yükseliş için önemli bir eşik oluşturabilecek 147,70 seviyesinin aşılmasının yanı sıra, buradaki kalıcılık açısından arka arkaya gerçekleşebilecek iki adet 4 saatlik kapanış önemlidir. Söz konusu şartlar sağlanırsa, 148,20 ve 148,70 seviyelerine yönelik hareketlerin önü açılabilir.

Pivot: 147,70
Destek: 147,10 –146,40 – 146,00
Direnç: 147,70 – 148,20 – 148,70

AUD/USD ANALİZİ

AUD/USD paritesinde sert bir düşüş dalgasıyla trendin kırıldığını gördük. Günün kalanında, trendin sınırını oluşturan 0,8295 – 0,8320 bölgesi altında düşüş baskılarının etkili olması beklenebilir. Olası satışlarda, 0,8252 ve 0,8213 seviyeleri hedeflenebilir. Bu bölge altında ise 0,8185 önemli bir destek noktası olarak karşımıza çıkmaktadır.

Paritede yükseliş beklentisi için mavi ile belirttiğimiz bandın üst noktası olan 0,8320 seviyesinin aşılması gerekmektedir. Bu şart sağlanırsa, trende dönüşle tekrar yükseliş baskıları etki kazanabilir.

Pivot: 0,8320
Destek: 0,8252 – 0,8213 – 0,8185
Direnç: 0,8295 – 0,8320 – 0,8355

USD/CAD ANALİZİ

USD/CAD paritesinde trend takibinin sürdüğünü görmekteyiz. Güncel seviye olarak ifade edebileceğimiz 1,1455 seviyesi üzerinde, yükseliş baskılarının ön plana çıkması beklenebilir. Alımlarla birlikte 1,1500 seviyesinin aşılması son 5 yılın en yüksek seviyelerini görmemizi sağladı. Günün kalanında, 1,1540 ve 1,1585 seviyeleri hedeflenebilecek önemli direnç noktalarıdır.

Paritede düşüş yönlü beklenti için 1,1455 seviyesinin kırılması, trendin bitişine ilişkin beklentiler için ise aynı seviye altındaki saatlik kapanışların takibi gerekmektedir. Olası şart sağlandığı taktirde 1,1420 ve 1,1395 hedeflenebilecek önemli destek seviyeleridir.

Pivot: 1,1455
Destek: 1,1500 - 1,1475 – 1,1455
Direnç: 1,1540 – 1,1585 – 1,1630

BRENT PETROL ANALİZİ

Brent petrol sabah bülteninde belirttiğimiz 65,18 direncine yaklaşmışken ABD verileri sonrasında 64 dolar seviyesinin altına sarktı, analizin yazıldığı saate kadar en düşük 63,74 en yüksek 65,10 seviyeleri görüldü. Günlük bazda 64 dolar desteğinin kırılma teyidi en az 3 günlük kapanışın bu seviye altında olması ile sağlanabilecek. 64 dolar desteğinin kırılması halinde bir sonraki destek bölgesini 60 dolar olarak ifade etmek mümkün.64 dolar üzerinde gün sonu kapanışlarla 68 seviyesine doğru bir yükseliş ihtimalini canlı kalabilir. Günün eri kalan kısmında 62,80 seviyesi altına inilirse 61,47 seviyesi bir sonraki hedef olabilir. 65,97 seviyesinin aşılmasıyla da 67,30 seviyesi hedeflenebilir.

Pivot : 64,77
Destek: 63,59-62,80-61,47
Direnç: 65,18-65,97-67,30

HAM PETROL ANALİZİ

Ham Petrol, gün içerisinde yukarı yönlü çıkışını 61,65 seviyesine kadar devam ettirdi ancak 62,25 bariyerini geçemeyerek yeniden satış baskısına maruz kaldı. Bu düşüşün en önemli destekçileri hiç şüphesiz ki 15:30’da ABD’den olumlu sonuçlanan makro-ekonomik verilerdir. ABD seansı açılışı öncesinde şu sıralar 60 seviyesine yakın hareketlerini sürdüren Ham Petrol’de kritik bir bölgede olduğumuzu ifade edebiliriz. Aylık grafikte 200 aylık basit hareketli ortalama 60,27 seviyesinden geçmektedir ve özellikle aylık kapanış bundan sonraki süreçte nasıl bir strateji izlemeliyiz sorusunun cevabı için önem arz etmektedir. RSI göstergesi de 1996 yılından beri takip edilen en önemli dip bölgesinde seyrini sürdürmekte ve karar vermeye çalışmaktadır. İlgili grafiği incelemek için tıklayınız.

Kısa vadeli olarak Ham Petrol fiyatını değerlendirdiğimizde 62,25 bariyeri dikkatle takip edilmelidir. 60,43 seviyesinden başlayan tepkinin gücünü görmemizi sağlayacak olan 62,25 seviyesi, Ham Petrol fiyatının yeniden 60 mı yoksa 64,20 seviyesine mi hareket edecek sorusunun cevabı için dikkatle takip edilmelidir.

Pivot: 62,25
Destek: 60,00-59,35-58,00
Direnç: 61,65-62,25-63,20

ALTIN ANALİZİ

ABD seansı açılışı öncesinde günün en önemli makro-ekonomik verileri 15:30’da açıklandı. ABD’den Perakende & Çekirdek Perakende Satışları ve İstihdam Talepleri verisi açıklandı. ABD’den gelen bu verilerin olumlu sonuçlanması, kıymetli madenler üzerinde negatif bir etki yarattı ve Altın gün içerisinde 1217 seviyesine yaklaştı. Şu sıralar günün dip noktasına yakın seyreden Altın için 1208 desteği önemini korumaktadır. Altın eğer bu destek noktası üzerinde kalmayı başarırsa yukarı yönlü tepki isteğini devam ettirmek isteyebilir. Bu da 1238 seviyesine doğru yeni bir atağın oluşumuna katkı sağlayabilir. Tepki alımlarının gün içi sonlanabilmesi içinse 1209 desteğinin kırılması gerektiğini unutmayalım.

Pivot: 1208
Destek: 1217-1208-1199
Direnç: 1226-1232-1238

GÜMÜŞ ANALİZİ

Gümüş sabah bülteninde belirttiğimiz 16,93 seviyesine kadar geriledi, akabinde 17,15 direncine yaklaşıldı, son durumda bu iki bölge arasında seyir devam ediyor. Gün içinde en düşük 16,91 en yüksek 17,17 seviyeleri görüldü. Eski direnç-yeni destek seviyesi olan olan 16,75 seviyesi üzerinde gün sonu kapanışlarla kalınması halinde 17,70 ilk hedef olarak görülüyor. Günün geri kalan kısmında 16,82 seviyesinin altına inilmesi durumunda 16,65 seviyesi hedeflenebilir. 17,26 seviyesinin aşılmasıyla da 17,44 seviyesi ilk hedef olabilir.

Pivot : 17,08
Destek: 16,93-16,82-16,65
Direnç: 17,15-17,26-17,44

“GCM Forex Günlük Bülteni Hazırlayanlar”
Araştırma Direktörü: Erdoğan TURAN – “Brent Petrol ve Gümüş Analizi”
Başanalist: Kudret AYYILDIR - “EURUSD, GBPUSD, USDTRY, Ham Petrol ve Altın Analizi”
Analist: Sermet DOĞAN - “Makro-Ekonomik Gelişmeler ve Ekonomik Takvim”
Yardımcı Analist: Umut TUNCER - “USDJPY, EURJPY, EURTRY, USDCAD ve AUDUSD Analizi”

NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.

http://analiz.gcmforex.com/

Günlük piyasa analiz ve yorumları ücretsiz e-posta adresinize gelmesini istiyorsanız tıklayın ve formu doldurun.

Etiket: Forex, FX, Foreks, Forex Analizleri, Foreks Makaleleri, Forex Yorumları, Foreks Eğitim, Forex Teknik Analiz, Forex Temel Analiz, Parite, Emtia, Endeks, Hisse, Euro, Avro, Dolar, Döviz, Türk Lirası, Sterlin, Yen, Frank, Kanada Doları, Standart and Poor’s, Gold, Crude Oil, EURUSD, GBPUSD, USDTRY, USDJPY, EURTRY, EURJPY, AUDUSD, Ham Petrol, Altın, Dax30, S&P500, Dolar mı alalım TL’de mi kalalım, Günlük Parite Analizleri, Günlük Emtia Analizleri, Günlük Endeks Analizleri, Günlük Forex Analizleri, Kudret AYYILDIR, Sermet DOĞAN, Erdoğan TURAN, Umut TUNCER,