30 Ocak 2015 Akşam Piyasa Analizleri

Makro-Ekonomik Gelişmeler

Küresel piyasalarda merkez bankalarının aldıkları kararlar ve bu kararlara ilişkin beklentiler gündemdeki yerini korumaya devam ederken, haftanın ve ayın son işlem gününde, yayımlanan makro-ekonomik göstergeler izleniyor. Rusya Merkez Bankası’nın (CBR) sürpriz faiz indirimi sonrasında ülkenin ve gelişen ülke para birimlerinin kaybı dikkat çekerken, ABD ekonomisinin piyasa tahminlerinin altında kalan büyüme oranı verisi öne çıktı. Günün devamında dünyanın en büyük ekonomisi için açıklanacak rakamlar yatırımcıların merceği altında yer almaya devam edecek.

“Türk Lirası, CBR ile yeni rekor düşük seviyede”

TCMB’nin 4 Şubat’ta ara bir toplantı ile faiz oranını düşürebileceği yönündeki mesajının ardından, ABD Merkez Bankası’nın (FED) faiz artışına yakın tavrını sürdürmesi, bu hafta USD/TRY paritesinin yükselişlerine temel oluşturan ana başlıklar olarak öne çıkmıştı. Haftanın son işlem gününde Rusya Merkez Bankası’nın (CBR), piyasalardaki değişiklik yapılmayacağı yönündeki beklentilerinin aksine politika faiz oranını düşürmesi, gelişen ülke para birimlerinde baskı yaparak USD/TRY paritesinin yeni rekor seviyelere tırmanmasına neden oldu. Hindistan ve Singapur gibi ülkelerde merkez bankalarının faiz indirimine gitmesi, TCMB’nin de benzer bir adım atabileceği beklentilerini Rusya ile birlikte güçlendirdi. Kur, gün içerisinde 2,44’ü aştı. Ruble ise Dolar karşısında CBR’nin açıklamasının ardından 70,00’ın üzerinde işlem görüyor. Banka’nın başkanı Elvira Nabiullina, “Aralık ayındaki %17 faiz oranı acil durum tedbiriydi” şeklinde konuştu.

“ABD ekonomisi 2014 son çeyrekte %2.6 büyüdü”

Piyasaların odaklandığı makro-ekonomik göstergeler arasında yer alan ABD’nin büyüme oranı (GDP) verisi bugün yayımlandı. 2014’ün üçüncü çeyreğinde %5’lik güçlü bir büyüme kaydeden ülkenin son çeyreğe ilişkin GDP datası %2.6 ile %3.0 olan beklentilerin altında kaldı. Özel yatırım ve hükümet harcamalarındaki düşüşün dikkat çektiği verinin detayları arasında ticaret açığının azalması da öne çıkıyor. Diğer taraftan, 2006’dan bu yana görülen en hızlı tüketici harcamaları artışı, diğer kalemlerin aşağı yönlü baskısını bir miktar dengeledi. Büyüme hızının yavaşladığına ilişkin yayımlanan rakamın ardından Dolar endeksinde bir miktar değer kaybı yaşanırken, aşağı yönlü hareketler sınırlı kaldı. St. Louis FED Başkanı Bullard yaptığı açıklamada %2.6 büyüme oranının iyiye işaret ettiğini söyledi.

“Varlık fiyatlarında görünüm”

Dolar endeksinde, Avrupa seansının ikinci yarısında görülen yükselişlerin pariteler tarafında genel olarak etkili olduğunu ifade edebiliriz. Diğer taraftan CBR’nin faiz indirimi gelişen ülke para birimlerini baskı altında bırakırken, zayıf Türk Lirası ile gram altın 99 Liranın üzerine çıktı. Petrol fiyatları ise Çin’in ithalatının artacağı beklentileri ile kaydettiği yükselişlerinin ardından yine arz fazlası düşüncesinin etkisi ile geriledi. Yen, Japonya Başbakanı Abe’nin zayıf para biriminin getirebileceği olası zararlardan çekindiği söylentileri ile değer kazanımlarını sürdürürken, zayıf büyüme verisi sonrasında Kanada Doları değer kaybetti.

Günün devamında ABD için açıklanan veriler izlenmeye devam edilecekken, hafta sonu ve Pazartesi sabahı Çin’den gelecek PMI verileri gündemde yer alacak.

“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”

ABD – Chicago PMI; Chicago’daki yaklaşık 200 satın alma yöneticisine sorulan soruları içeren bir anket sonucu oluşturulan Chicago PMI verisi, ABD ekonomisindeki gelişmeleri izlerken yakından takip edilen bir endekstir. Dört ay sonra Arlık döneminde 60 seviyesinin yeniden altına gerileyen ilgili PMI datası, Ekim ayında 66.2 olarak açıklanırken, Nisan 2011’den bu yana görülen en yüksek seviyeye çıkmıştı. Kasım ve Aralık aylarında ise endeksin söz konusu yüksek seviyesinden gerileme kaydettiği görüldü. Chicago PMI’ın, piyasa beklentisinden farklı bir rakama işaret etmesi, Dolar’da fiyat değişimlerinin görülmesine yol açabilir.

ABD – Michigan Hassasiyeti; Michigan Üniversitesi tarafından hazırlanan tüketici güveni verisi, Aralık ayında 98.2 seviyesine gerçekleşerek, 93.6 olan öncü rakamından yukarı yönlü revize edilmişti. 16 Ocak’ta, içinde bulunduğumuz aya ilişkin öncü rakam ise 98.2 olarak yayımlanırken, son 8 yılın en yüksek seviyesine tırmanmıştı. Tüketici güvenindeki bu yükseliş istihdam görünümünde ve ücretlerde iyileşmenin yanında, düşen benzin fiyatlarından destek almıştı. Ocak ayına ilişki nihai rakam olacak Michigan hassasiyetinin piyasa beklentilerinden farklı bir rakama işaret etmesi, ABD’nin para biriminde fiyat değişimlerinin izlenmesine neden olabilir.

Çin – HSBC İmalat PMI; Hafta sonu açıklanacak hükümetin imalat PMI verisi sonrasında küresel piyasalar yeni haftanın ilk işlem gününde, bu kez HSBC ve Markit’in birlikte hazırladığı aynı veriyi gündemlerine alacaklar. Altı ay boyunca PMI verileri için kritik olan 50 seviyesinin üzerinde gerçekleşen HSBC imalat PMI, Aralık döneminde ise 49.6 ile ilgili seviyenin altına kadar geriledi. Ağustos’taki 51.7’den 49.6’ya doğru görülen bu gerileme, ülkede ekonomik büyümenin hız kesebileceği endişelerini artırırken, Çin hükümetinin ekonomiye vereceği desteği hızlandıracağı düşüncesine destek vermişti. 23 Ocak’ta açıklanan öncü rakamı 49,8 olarak gerçekleşen verinin piyasa beklentilerinden farklı olması halinde, piyasaların risk algısında, Çin’in önemli ticaret ortakları olan Yeni Zelanda ve Avustralya’nın para birimlerinde, bakır ve petrol gibi emtia fiyatlarında, gelişen ve gelişmiş ülke borsalarında değişimler izlenebilir.

Önemli Ekonomik Takvim Verileri

30 Ocak 2015 Cuma

Zaman Haber Beklenti Önceki

16:45 USD Chicago PMI (Oca) 57,7 58,3

17:00 USD Michigan Hassasiyeti (Oca) 98,5 98,2

01 Şubat 2015 Pazar

Zaman Haber

03:00 CNY İmalat PMI 50,3 50,1

03:00 CNY İmal Olmayan PMI 54,1

02 Şubat 2015 Pazartesi

03:35 JPY İmalat PMI 52,1 52,1

03:45 CNY HSBC İmalat PMI 49,8 49,6

EURUSD ANALİZİ

Yukarı yönlü çıkışlarını 1.1362 seviyesine kadar sürdüren ancak 34 periyotluk üssel hareketli ortalama altında 4 saatlik kapanış gerçekleştirdiği için mevcut tepki alımını sürdüremeyen EURUSD paritesi, haftanın son işlem gününde şu sıralar 1.1310 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Genel görünüm olarak 34 periyotluk üssel hareketli ortalama altında 4 saatlik kapanışını sürdürdüğü müddetçe negatif baskının devam etmesi beklenilmektedir. (Şuanda bu ortalama 1.1350 seviyesinde güncelliğini korumaktadır) Bu tutum 1.1295 ve 1.1260 seviyelerinin hedeflenmesine katkı sağlayabilir. Tepi alımlarında yer almak isteyen Forex işlemcileri, 1.2260 desteğinden gerçekleşecek olası dönüşü incelemelidir.

Pivot: 1.1390
Destek: 1.1295-1.1260-1.1220
Direnç: 1.1360-1.1390-1.1420

GBPUSD ANALİZİ

Gün içerisinde yukarı yönlü çıkışını 1.5095 seviyesine kadar sürdürse de 1.5115 ve 1.5155 bariyerleri altında kalmayı sürdüren ve bu nedenle de negatif baskısına devam eden GBPUSD paritesi, 1.5115 – 1.5020 arasında hareketlerine devam etmektedir. Haftanın son işlem gününde aşağı yönlü baskısında daha istekli olduğunu gördüğümüz parite de 1.5115 ve 1.5155 bariyerleri altında negatif baskının devam edeceğine ilişkin düşüncemiz ön plandadır. Bu tutum, 1.5020 seviyesinin aşağı yönlü kırılmasına katkı sağlayabileceği gibi daha önceki dip nokta olan 1.4950 desteğinin hedeflenmesine katkı sağlayabilir.

Pivot: 1.5115
Destek; 1.5020-1.4990-1.4950
Direnç; 1.5115-1.5155-1.5220

USDTRY ANALİZİ

Haftanın son işlem gününe geldiğimizde USDTRY kurunun 2.4040 üzerinde pozitif seyrine devam ettiğini ve gün içerisinde 2.4450 seviyesine kadar yükseldiğini görmekteyiz. Düzeltme bittikten sonra trend hareketini hangi seviyeye kadar devam ettireceğine ilişkin tahmin yürütmemizi sağlayan Fiboancci Expansion (FE) uygulamasında FE %61.8 ve %100’lük oranları geride bırakan kur, %161.8’lik orana tekamül eden 2.4583 seviyesine doğru harekete devam eden bir görüntü içerisindedir. Bu seviyenin hedeflenebilmesi için 2.4450 direncinin geçilmesi gerekmektedir. Genel görünüm ise 2.4220 destek noktası üzerinde pozitif seyrin devam etmesi şeklindedir.

Pivot: 2.4220
Destek: 2.4310-2.4220-2.4138
Direnç: 2.4450-2.4580-2.4700

EURTRY ANALİZİ

Paritenin 2,7390 direncini aşması ile birlikte sert bir yükselişin ön plana çıktığını görüyoruz. Günün kalanında, mavi ile belirttiğimiz 2,7390 – 2,7490 bandı üzerinde tutunma çabası sürdüğü müddetçe yükseliş baskısı etkili olabilir. Ancak sert yükseliş sonrası olası geri çekilmelere karşı temkinli olunmalıdır. Mavi bölge üzerinde kaldığı müddetçe gerçekleşebilecek geri çekilmeler yeni alım baskısı oluşturabilirken, olası alımlarda 2,7770 ve 2,7915 seviyeleri hedeflenebilir.

Pivot: 2,7490
Destek: 2,7580 – 2,7490 - 2,7390
Direnç: 2,7700 – 2,7915 – 2,8015

USDJPY ANALİZİ

Paritenin 117,90 seviyesi üzerinde tutunamaması sonrasında mavi ile belirttiğimiz bandın alt noktası olan 117,20 seviyesine yaklaşıldığını görüyoruz. 117,90 seviyesi altında etkili olabilecek düşüş baskısı, günün kalanında 117,20 seviyesinin kırılmasıyla 116,80 seviyesinin hedeflenmesine neden olabilir. Bu süreçte tekrar hatırlatmamız gereken kısım, paritenin orta ve uzun vadede gösterdiği yükseliş tutumudur. Haftanın ve ayın son günündeki fiyatlamalar bu nedenle daha dikkatle takip edilmelidir. Günün kalanında 117,20 seviyesinin kırılamaması ve 117,90 seviyesinin aşılması alım baskısını öne çıkarabilecek unsurlardır.

Pivot: 117,90
Destek: 117,20 - 116,80 – 116,40
Direnç: 117,90 - 118,45 – 118,80

EURJPY ANALİZİ

Paritenin mavi ile belirttiğimiz de 55 periyotluk üssel hareketli ortalamayı içinde barındıran 134,15 – 135,00 bandını aşamaması ile birlikte tekrar satış baskısına maruz kaldığını gördük. Bandın sınırını oluşturan 134,15 seviyesi altında düşüş baskısının etkili olması beklenebilir. Olası satışlarda 132,45 seviyesi hedeflenebilecekken, bu seviyenin kırılması ve bölgede gerçekleşebilecek 4 saatlik kapanışlar düşüş baskısının etkinliği için önem taşımaktadır. 132,45 seviyesinin kırılamaması her ne kadar tepki alımlarını destekleyebilecek unsur olsa da, mavi bantla sınırlı kalan yükselişlerin yeni satış baskısına maruz kalma potansiyeli sürmektedir.

Pivot: 134,15
Destek: 132,45 - 131,60 – 130,65
Direnç: 134,15 – 135,00 – 135,75

AUDUSD ANALİZİ

Hafta ortasından bu yana görülen sert düşüşün ardından, paritenin haftanın son gününde daha sakin bir görünümde olduğunu söyleyebiliriz. Günün kalanında, aynı zamanda günün zirvesi olan 0,7800 seviyesi altında düşüş baskısının etkili olması beklenebilir. Olası satışlarda 0,7720 seviyesinin kırılması, paritenin son yılların yeni rekor düşük seviyelerine ulaşmasına neden olacaktır. Görülebilecek toparlanmalar 0,7800 seviyesi ile sınırlı kaldığı müddetçe doğal karşılanabilecekken, söz konusu seviye üzerindeki kalıcılık, tepki alımlarının 0,7855 ve 0,7906 seviyelerini hedeflemesine neden olabilir.

Pivot: 0,7800
Destek: 0,7720 – 0,7680 – 0,7625
Direnç: 0,7760 - 0,7800 – 0,7855

USDCAD ANALİZİ

Günün geride bıraktığımız kısmında görülen sert yükseliş sonrası USD/CAD paritesi son 6 yılın en yüksek seviyelerinde rekor tazelemiş durumda bulunuyor. Günün kalanında, 1,2680 seviyesi üzerinde yukarı yönlü baskının ön planda olması beklenebilir. Olası alımlarda 1,2830 ve 1,2870 hedeflenebilecek seviyeler olarak karşımıza çıkıyor. Son yılların rekor seviyelerine sert yükseliş sonrası olası geri çekilmeler doğal karşılanmalıdır. Özellikle bu tutumun 1,2680 seviyesi ile sınırlı kalması yeni alım baskısının oluşmasına neden olabilir.

Pivot: 1,2740
Destek: 1,2740 - 1,2680 – 1,2605
Direnç: 1,2830 – 1,2870 – 1,2920

BRENT PETROL ANALİZİ

Brent petrol sabah bülteninde belirttiğimiz 48,74 desteğinden başlayan yükselişle 49,23-49,47 dirençlerinin aşıldığını 49,88 direncine yaklaşıldığını izledik. Analizin yazıldığı saate kadar en düşük 48,74 en yüksek 49,77 seviyeleri görüldü. 49,77 seviyesinden başlayan düşüşle son durumda 48,74 desteğine yakın seyir devam ediyor. Gün içinde yaşanan bu dalgalanma brentteki 45-50 dolara arasında, 50 dolar direncine yakın kısa vadeli ana hareketi değiştirmedi. 50 dolar seviyesinin gün sonu kapanışlarla aşılması halinde 54 dolar seviyesi hedeflenebilecek. 45 dolar seviyesinin altına inilmesi halinde ise geri çekilmede 40 dolar destek olabilecek seviye.

Günün geri kalan kısmı için yine ilk destek 48,74 ilk direnç 49,23 seviyelerinde. 49,47 seviyesi geçilirse 49,88 seviyesi hedeflenebilir. 48,50 seviyesi altına inilmesi halinde ise 48,09 seviyesi düşüşteki hedef olabilir.

Pivot : 48,85
Destek: 48,74-48,50-48,09
Direnç: 49,23-49,47-49,88

HAM PETROL ANALİZİ

Haftanın son işlem günü gün içerisinde tepki alımlarını 45.20 seviyesine kadar sürdüren ancak 55 periyotluk üssel hareketli ortalama olan 45.85 bariyerini geçemeyen Ham Petrol, yeniden aşağı yönlü bir baskı oluşturmaya çalıştırmakta ve şu sıralar 44.45 seviyesine yakın hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak Ham Petrol fiyatını incelediğimizde aşağı yönlü baskının devam edeceğine ilişkin düşüncemiz güncelliğini korumaktadır. 55 periyotluk üssel hareketli ortalama olan 45.85 direnci altında daha önceki dip nokta olan 43.57 seviyesi hedeflenmek istenebilir. 45.85 öncesindeki ilk direnç noktası ise günün zirvesi 45.20 olarak kaydedilmiştir.

Pivot: 45.85
Destek: 44.20-43.57-43.00
Direnç: 45.20-45.85-46.40

ALTIN ANALİZİ

1253 seviyesine kadar geriledikten sonra toparlanan ve bu toparlanma ile gün içi 1267 seviyesine yaklaşan Altın, ABD borsaları açılışı öncesinde 1262 seviyesine yakın hareketlerini sürdürmektedir. Düşüş trendinde kanalın üst noktası olan 1284 direnci altında negatif baskının devam ettiği Altın’da satıcılı seyrin daha da istekli olabilmesi için dünün dip noktası 1253 desteğinin aşağı yönlü kırılması gerekmektedir. Bu şart sağlanırsa, satıcılı seyrini 1235 seviyesine kadar devam ettirebilirler.

Peki, 1253 desteği kırılmazsa yeniden 1284 direncine doğru tepki alımı görülebilir mi?

Bu sorunun cevabını sabah analizimizde 1264 direncinin geçilmesi durumunda tepki alımı devam edebilir şeklinde paylaşmıştık. Gün içi 1266.34 seviyesine kadar yükselmesi, 1264 direncinin geçildiği anlamına gelmemelidir. 1264 üzerinde güçlü bir kalıcılıkla (4 saatlik kapanış) tepki alımı düşüncesi oluşabilir. Ya da günün zirvesi olan 1266.34 bariyerinin geçilmesini beklemek gerekmektedir. Aksi takdirde tepki alımının devam etme ihtimali zayıflar.

Pivot: 1284
Destek: 1253-1244-1235
Direnç: 1271-1277-1284

GÜMÜŞ ANALİZİ

Gümüş en düşük 16,81 en yüksek 17,04 seviyelerini gördü. Şu ana kadar dar aralıkta bir hareket izlendi. Gümüşte 200 günlük hareketli ortalaması üzerinde kalınamadı 50 günlük hareketli ortalama seviyesine kadar düşüş izlendi. 17,70-17,20 destekleri aşağı yönde geçildi 16,70 seviyesi ise şimdilik destek olarak çalıştı. 16,70 desteği çalışmaya devam eder ve 50 günlük hareketli ortalamadan geçen 16,94 seviyesi üzerinde kalınırsa düşüşe bir tepki izlenebilir. Bu durumda ilk direnç eski destek seviyesi olan 17,20 seviyesi olabilir. Gün sonu kapanışla 16,70 seviyesi altına inilirse bir sonraki destek 16,18 seviyesinde görülüyor.

Günün geri kalan kısmı için ilk destek 16,59 ilk direnç 17,28 seviyelerinde. 17,63 seviyesi geçilirse 18,22 seviyesi bir sonraki yüksek hedef olabilir. 16,24 seviyesinin altına inilmesi halinde 15,65 seviyesi hedeflenebilir.

Pivot : 17,22
Destek: 16,59-16,24-15,65
Direnç: 17,28-17,63-18,22

“GCM Forex Günlük Bülteni Hazırlayanlar”

Araştırma Direktörü: Erdoğan TURAN - “Brent Petrol ve Gümüş Analizi
Başanalist: Kudret AYYILDIR - “EURUSD, GBPUSD, USDTRY, Ham Petrol ve Altın Analizi”
Analist: Sermet DOĞAN - “Makro-Ekonomik Gelişmeler ve Ekonomik Takvim”
Yardımcı Analist: Umut TUNCER - “USDJPY, EURTRY, EURJPY, USDCAD ve AUDUSD Analizi”

NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.

http://analiz.gcmforex.com/

Günlük piyasa analiz ve yorumları ücretsiz e-posta adresinize gelmesini istiyorsanız tıklayın ve formu doldurun.

Risk Açıklaması: “Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.” http://www.gcmforex.com/hakkimizda/risk-bildirim-formu/

Etiket: Forex, FX, Foreks, Forex Analizleri, Foreks Makaleleri, Forex Yorumları, Foreks Eğitim, Forex Teknik Analiz, Forex Temel Analiz, Parite, Emtia, Endeks, Hisse, Euro, Avro, Dolar, Döviz, Türk Lirası, Sterlin, Yen, Frank, Kanada Doları, Standart and Poor’s, Gold, Crude Oil, EURUSD, GBPUSD, USDTRY, USDJPY, EURTRY, EURJPY, AUDUSD, Ham Petrol, Altın, Dax30, S&P500, Dolar mı alalım TL’de mi kalalım, Günlük Parite Analizleri, Günlük Emtia Analizleri, Günlük Endeks Analizleri, Günlük Forex Analizleri, Kudret AYYILDIR, Sermet DOĞAN, Erdoğan TURAN, Umut TUNCER,