25 Eylül 2014 Akşam Piyasa Analizleri

Makro-Ekonomik Gelişmeler

Küresel piyasaların gündeminde Dolar endeksindeki yükseliş ve ABD için yayımlanan makro-ekonomik göstergeler yer alırken, içeride ise TCMB’nin faiz beyanatı izlendi. Gelişmiş ülkelerin merkez bankalarının para politikalarına ilişkin beklentiler varlık fiyatları üzerinde etkili olmaya devam ediyor. Avrupa borsalarında tarafında pozitif görünüm korunurken, ABD vadeli endekslerinde önemli bir değişiklik gözlemlenmiyor.

“Merkez bankaları ve Dolar”

Avrupa Merkez Bankası (ECB) Başkanı Mario Draghi’nin bugün basına yansıyan açıklamalarında, ECB’nin gerektiğinde daha fazla genişlemeci para politikası uygulayabileceği mesajı yinelemesi dikkat çekerken, Euro, Dolar karşısında 22 ayın en düşük seviyelerine kadar geldi. Dolar endeksi ise ABD Merkez Bankası (FED) ve ECB arasındaki para politikalarının farklılaşmasının fiyatlara yansıması sonrasında yükselişini sürdürdü ve yaklaşık son 4 yılın en yüksek seviyelerine ilerledi. FED’in, güçlenen ABD ekonomisi ile erken bir faiz artırımına gidebileceği spekülasyonu etkisini devam ettiriyor. ABD ve Almanya’nın 10 yıllık tahvil getirileri arasındaki farkın son 15 yılın yüksek düzeylerinde olması, yatırımcıları Dolar almaya iten nedenler arsında yer alıyor. ABD seansı başlamadan önce Dolar endeksinde küçük bir miktar geriye çekilmeler görülürken, güçlü Dolar paralelinde gerileyen altın gün içerisinde toparlanma fırsatı ardı. Petrol ise dünyanın en çok enerji kullanan ülkesi olan ABD’de ekonominin toparlanacağı ve talebin artacağı düşüncesi ile yükseliş kaydederken, dün yayımlanan stok rakamları sonrasındaki kazançlarını genişletti.

ABD’den gelen verilerde bugün, istihdam talepleri 293 bin Amerikalının geride kalan hafta işsizlik haklarından yararlanmak için başvuruda bulunduğuna işaret ederken, beklentilere yakın bir çizgi izledi. Çekirdek dayanıklı mal siparişleri de tahminler çerçevesinde gerçekleşirken, dünyanın en büyük uçak üreticilerinden ABD’li Boeing firmasının siparişlerinin önceki ay görülen rekor sipariş miktarından sonra Ağustos’ta normal seyrine dönmesi, dayanıklı mal siparişleri verisinin %18.2 azalmasına yol açtı.

“TCMB pas geçti”

Bugün yurtiçi piyasalarda merakla beklenen TCMB’nin faiz beyanatı gündemin önemli bir maddesi olarak izlendi. Banka, beklendiği gibi faiz oranlarında herhangi bir değişikliğe gitmezken, gıda fiyatlarındaki artışın enflasyondaki gerilemenin önüne geçtiğinin altını çizdi. Para Politikası Kurulu’nun duyurusunda ayrıca, enflasyonda belirgin bir iyileşme sağlanana kadar para politikası tarafındaki sıkı duruşun sürdürüleceği belirtildi. Kararların yayınlanmasını ardından piyasalarda önemli değişiklikler olmadı. Ancak daha sonra Dolar endeksindeki ilerleme ile birlikte USD/TRY paritesi 2,25 seviyesinin üzerine kadar tırmandı.

“Carney, faiz artırımı yaklaşıyor”

Bugün Galler’de bir konuşma yapan İngiltere Merkez Bankası (BOE) Başkanı Mark Carney, BOE için faiz artırımının zamanının yaklaştığını söylerken, ancak bunun için belirlenmiş bir takvimin olmadığını sözlerine ekledi. İngiltere’de ekonomik görünümün oldukça iyileştiğini belirten Başkan, düşük faizin konut sektörü ve finansal piyasalarda riskleri artırabileceğinin farkındayız şeklinde konuştu. Carney’nin açıklamalarının ardından Sterlin’de yükselişler izlenirken, GBP/USD paritesi 1,6380 civarına kadar yükseldi.

Günün devamında ABD’den öncü hizmetler PMI ve doğal gaz stok rakamları izlenecekken, Asya seansında Japonya’nın enflasyon verileri yakın mercek altında olacak.

“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”

ABD – Yeni Ev Satışları; Haftanın ilk iş gününde yayımlanacak olan ikinci el konut satışları sonrasında hafta ortasında ABD’de yeni ev satışları, konut piyasasına ilişkin gelişmeler adına yatırımcıların merceği altında yer alacak. Temmuz ayında, yükseliş beklentilerinin aksine %2.4 düşüş kaydeden ilgili makro-ekonomik gösterge, 412 bin olarak açıklanmıştı. Ağustos ayındaki satışları gösterecek yeni ev satışlarının verisinin beklentiden farklı gerçekleşmesi halinde ABD borsalarında ve Dolar’da fiyat değişimleri izlenebilir.

Avustralya – RBA Başkanı Stevens’ın Konuşması; Perşembe sabahı Melbourne Ekonomik Forumu’nda bir konuşma yapması beklenen Avustralya Merkez Bankası (RBA) Başkanı Glenn Stevens, piyasaların yakından takip edeceği isimler arasında yer alıyor. RBA’nın toplantısında konuşan Stevens, emtia fiyatlarındaki son düşüşler göz önüne alındığında, Avustralya Doları’nın çoğu tahminin üzerinde seyrettiğini söylemişti. Başkan’ın Melbourne’deki konuşmasında para politikalarından söz etmesi halinde kıta ülkesinin para biriminde sert hareketler gözlemlenebilir.

Önemli Ekonomik Takvim Verileri

25 Eylül 2014 Perşembe

Zaman Haber Beklenti Önceki

16:45 USD Öncü Hizmetler PMI 59,4 59,5

17:30 USD Doğal Gaz Stokları 98B 90B

26 Eylül 2014 Cuma

Zaman Haber Beklenti Önceki

02:30 JPY Ulusal Çekirdek CPI (Yıllık) 3,2% 3,3%

02:30 JPY Tokyo Çekirdek CPI (Yıllık) 2,7% 2,7%

EURUSD ANALİZ

Haftanın son işlem gününe yaklaştığımızda Dolar Endeksinin 200 aylık üssel hareketli ortalama olan 85,46 seviyesini test etmesi hatta geçmesi (85,56 test edildi) sonrasında EURUSD paritesinin aşağı yönlü hareketlerini 1,2696 seviyesine kadar devam ettirdiğini gözlemledik. ABD’den gelen Dayanıklı-Çekirdek Dayanıklı Malların Siparişleri verisi sonrasında şu sıralar 1,2724 seviyesinde seyrini sürdüren parite de 1,2780 bariyeri altında negatif seyrin devam ettiğini söyleyebiliriz. Parite eğer 1,2780 direnci altında kalmayı sürdürürse 1,2695 ve 1,2660 destekleri hedeflenmek istenebilir. 1,2780 öncesindeki ilk kritik bariyer ise 1,2750 olarak belirlenmiştir.

Pivot: 1,2780
Destek: 1,2695-1,2660-1,2620
Direnç: 1,2750-1,2780-1,2820

GBP/USD ANALİZ

1,6530 seviyesini test ettikten sonra düşüşlerine kaldığı yerden devam eden ve 89 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,6637 seviyesi altında orta vadeli satıcılı seyrini sürdüren GBPUSD paritesi Dolar Endeksindeki yukarı yönlü çıkış nedeniyle satış baskısını gün içerisinde 1,6275 seviyesine kadar taşıdı ve şu sıralar 1,6333 seviyesinde seyrini sürdürmektedir. Analizin yazıldığı sırada İngiltere merkez bankası başkanı Carney’in açıklamalarının yer alması pariteyi kısmen de olsa yükselişlerin (1,6338) oluşmasını destekledi. Ancak paritede 1,6350 ve 1,6380 dirençleri altında negatif baskının devam ettiğini söyleyebiliriz. Bu bağlamda da bu bariyerler altında negatif seyrin yeniden 1,6275 seviyesine kadar devam etme potansiyelinin olduğunu söyleyebiliriz.

Pivot: 1,6350
Destek; 1,6275-1,6245-1,6200
Direnç; 1,6350-1,6380-1,6410

USD/TRY ANALİZ

Merakla beklenen TCMB kararları açıklandı. Faiz oranlarında herhangi bir değişikliğe gitmeyen TCMB, gıda fiyatlarındaki yüksek seyrin enflasyondaki görünümündeki iyileştirmeyi geciktirdiğini ifade etti. [1 Haftalık Vadeli Repo Faiz Oranı (Beklenti %8,25, Açıklanan %8,25), Borçlanma Faiz Oranı (Beklenti %7,50, Açıklanan %7,50), Gecelik Faiz Oranı (Beklenti %11,25, Açıklanan %11,25) ] Ayrıca enflasyon görünümünde belirgin bir iyileşme gerçekleşene kadar, para politikasındaki sıkı duruşun sürdürüleceğini açıkladı. Gün içerisinde 2,2500 seviyesine yaklaşan ancak geçemeyen USDTRY kuru kararın ardından 2,2500 seviyesi altındaki hareketlerini sürdürse de daha sonra gerçekleştirdiği yukarı yönlü hareketlerle ABD seansı açılışı öncesinde 2,2576 seviyesini test etmiş oldu.

Teknik olarak USDTRY kurunu incelediğimizde 2,2350 ve 2,2410 destek noktaları üzerinde pozitif seyrin devam ettiğini söyleyebiliriz. Kur eğer bu destek noktası üzerinde kalmayı sürdürürse yükseliş trendinde kanalın üst noktası olan 2,2685 bariyerine doğru yeni bir hareket görebiliriz. Bu bağlamda da yaşanılacak olası geri çekilmeler 2,2350 ve 2,2410 destek noktaları üzerinde kaldığı müddetçe alış fırsatı olarak değerlendirilebilir.

Pivot: 2,2410
Destek: 2,2480-2,2410-2,2350
Direnç: 2,2580-2,2685-2,2850

USD/JPY ANALİZİ

Dolar’ın güç kazanımını pekiştirdiği haftanın dördüncü iş gününde, Dolar endeksinin ABD piyasaları açılışı öncesinde sakin seyri, USD/JPY paritesine de yansımış durumda. Dayanıklı mal siparişi ve işsizlik başvuruları verisine dair tepkiler, piyasaların açılışıyla birlikte artabileceği için fiyatlamaların takibi önem taşımaktadır.

Teknik olarak incelediğimizde, İchimoku indikatörünün de destek gösterdiği yükseliş trendi üzerinde, günün kalanında 108,97 seviyesi üzerinde kalındığı müddetçe yükseliş baskısının etkili olması beklenebilir. Olası alımlarda 109,55 seviyesi hedeflenebileceği gibi, bu seviyenin geçilmesi yeni zirvelerde hareketler için destek oluşturabilir.

Dolar endeksinin ABD piyasaları öncesi sakin seyri, piyasa açılışında artış gösterebilir. Paritede düşüş yönlü beklenti oluşturabilmek için, özellikle bu gelişmenin takibi önem taşımaktadır. Olası satışlarda, 108,97 seviyesinin kırılması, tepki satışlarının 108,58 seviyesine kadar ulaşması için katkı sağlayabilir.

Pivot: 108,97
Destek: 108,97 - 108,58 - 108,24
Direnç: 109,55 – 109,96 – 110,28

EUR/JPY ANALİZİ

EUR/JPY paritesinde özellikle son 3 gündür 139,30 – 140,51 bandının alt noktasının sıkça test edildiğini görüyoruz. Paritede hareketlerin netlik kazanabilmesi için, bu banttan kurtulma çabasına ihtiyaç bulunduğunu belirtmiştik. Bandın alt noktası olan 139,30 seviyesinin kırılmasıyla birlikte, günün devamında bu seviye altında düşüş baskısının etkili olması beklenebilir. Ek olarak bu bölgede gerçekleşebilecek günlük kapanış, hem bant hareketinden kurtulma hem de düşüş trendine dönüş çabasıyla birlikte aşağı yönlü beklentileri teyit niteliği taşıyabilir.

Paritede yükseliş yönlü beklenti oluşturabilmek için ABD piyasalarının açılışıyla gerçekleşebilecek fiyatlamalara dikkat edilmelidir. Banda dönüş, yani 139,30 seviyesinin geçilmesi durumunda, paritenin tekrar 139,95 seviyesine doğru ilerlemesi muhtemeldir.

Pivot: 139,30
Destek: 138,74 – 138,40 – 138,02
Direnç: 138,74 – 139,60 - 139,95

USD/CHF ANALİZİ

Paritede Dolar endeksine bağlı fiyatlamaların etkisini hissettirmesi ve bu süreçte endeksin yeni rekorlara doğru ilerlemesi, USD/CHF’de yukarı yönlü hareketlerin hız kazanmasında etkili oldu. Günün geri kalanında Dolar endeksinin yanı sıra, ABD piyasalarının açılışıyla birlikte artabilecek fiyatlamalara dikkat edilmelidir.

Teknik olarak incelediğimizde, günün dip noktası olan 0,9450 seviyesi üzerinde kalındığı müddetçe, yükseliş baskısının ön planda olması beklenebilir. Olası alımlarda 0,9513 seviyesi tekrar hedeflenebilecekken, bu seviyenin aşılması yükseliş beklentileri için netlik oluşturabilir.

Paritede düşüş yönlü beklenti oluşturabilmek için tepki satışlarının takibi ve Dolar endeksinin bu tutumu desteklemesi gerekmektedir. Olası satışlarda 0,9478 seviyesinin kırılması, günün dip noktası olan 0,9450’ye doğru fiyatlamalarda etki gösterebilir.

USD/CHF paritesinde, Dolar endeksinin hafta ortasında yeni rekorlara imza atmasıyla birlikte, yükseliş ve yeni zirvelerde tutunma çabasının etkili olduğunu gördük. Gün içerisinde veri akışı ve piyasa tepkileri dikkatle takip edilmelidir.

Pivot: 0,9450
Destek: 0,9478 - 0,9450 - 0,9419
Direnç: 0,9513 – 0,9535 – 0,9565

USD/CAD ANALİZİ

USD/CAD paritesinde, Dolar’ın güç kazanımının yanı sıra, Dolar endeksindeki yükseliş sürecinde altın ve petrol gibi emtia fiyatlarındaki düşüşün Kanada Doları üzerindeki negatif etkileriyle birlikte, yükseliş baskısının etkili olduğunu gördük. ABD piyasalarının açılışıyla birlikte, fiyatlamaların daha da hareketlenebilme potansiyeline karşı temkinli olunmalıdır.

Teknik olarak incelediğimizde, günün dip bölgesinde bulunan 1,1050 seviyesi üzerinde yükseliş baskısına yönelik beklentimizi sürdürmekteyiz. Olası alımlarda yükseliş kanalının güncel üst sınırı olan 1,1130 seviyesi geçildiği taktirde, yukarı yönlü baskılar netlik kazanabilir.

Paritede yükseliş kanalının sorgulanmasına rağmen, kısa vadeli incelendiğinde kanalın aşılamamasıyla birlikte tepki satışlarına yönelik beklentiler oluşabilir. 1,1130 seviyesinin aşılamamasıyla birlikte oluşabilecek bu tutum, Dolar endeksi ile destek bulduğu taktirdfe 1,1050 seviyesine doğru fiyatlamalar gerçekleşebilir.

Pivot: 1,1050
Destek: 1,1050 – 1,1014 - 1,0984
Direnç: 1,1130 – 1,1155 – 1,1193

HAM PETROL ANALİZ

90,40 destek noktasından almış olduğu güç ile kısa vadeli tepki alımlarını devam ettiren Ham Petrol fiyatı, gün içerisinde 92,50 seviyesi üzerindeki hareketlerini sürdürdü ve 93,52 seviyesini test etti. ABD seansı açılışı öncesinde günün tepe noktasına yakın seyrini sürdüren Ham Petrol için yukarı yönlü beklentiler kısa vadeli devam etmektedir. 92,50 destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe 93,75 – 95,18 gibi seviyeler telaffuz edilebilir. Bu bağlamda da olası geri çekilmeler 92,50 desteği üzerinde alış fırsatı olarak değerlendirilebilir.

Pivot: 92,50
Destek: 92,50-91,90-91,20
Direnç: 93,75-95,18-96,40

ALTIN ANALİZ

Yükselişlerini 1235 seviyesine kadar sürdüren ancak devam ettiremeyen, Dolar Endeksindeki yükselişler ve bu yükselişlerin 2003 yılından beri devam eden trend göstergesi olan 200 aylık üssel hareketli ortalamayı (85,46) test etmesi nedeniyle satıcılı seyrini 1206,78 seviyesine taşıyan Altın, ABD seansı açılışı öncesinde 1212 seviyesinde seyrini sürdürmektedir. Trendi görmemizi sağlayan RSI (Göreceli Güç Endeksi) indikatörü de mevcut düşüşleri destekler nitelikte seyrini sürdürerek 1180 seviyesinin hedeflenme ihtimalini güçlendirmektedir.

Teknik olarak Altın fiyatını incelediğimizde 1220 ve 1227 bariyerleri altında negatif baskının devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Böyle bir durumda 1200 ve 1192 destekleri test edilebilir. Bu bağlamda da yaşanılacak olası tepki alımları 1220 ve 1227 bariyerleri altında kaldığı müddetçe satış fırsatı olarak değerlendirilmelidir.

Pivot: 1220
Destek: 1200-1192-1180
Direnç: 1220-1227-1235

DAX30 ANALİZİ

50 günlük basit hareketli ortalama : 9500
200 günlük basit hareketli ortalama: 9563

Bülten saatine kadar endeks 9644-9721 aralığında işlem gördü, son işlemler 9679 seviyesinden geçiyor. Gün sonu kapanışlar 200 günlük ortalama seviyesi üzerinde olduğu sürece endekste tekrar 9800 denemesi görmek mümkün. 9600 seviyesini, 200 günlük ortalamadan bir önceki destek bölgesi olarak kabul edebiliriz. Endeks 9600 seviyesi altına iner ve 200 günlük ortalamasını da aşağı yönde kırarsa 9400 seviyesine doğru geri çekilme görülebilir.

Pivot : 9636
Destek: 9600-9570-9527
Direnç: 9700-9745-9800

S&P500 ANALİZİ

50 günlük basit hareketli ortalama : 1971
200 günlük basit hareketli ortalama: 1893

Endeks en düşük 1984, en yüksek 1991 seviyelerini gördü, son işlemler 1985 seviyesinden geçiyor. 50 günlük ortalama, destek görevi görmeye devam ediyor. Gün sonu kapanış ile 1970 seviyesinin de altına inilirse geri çekilme 1950 seviyesine doğru devam edebilir. 1985 seviyesi üzerinde kalınamayan gün sonu kapanışlarda yükselişler kısa vadeli kalabilir. 1985 seviyesi üzerinde kalınabilirse tekrar 2000 denemesi görmek mümkün olabilir.

Pivot : 1977
Destek: 1971-1968-1956
Direnç: 1985-1990-2000

“GCM Forex Günlük Bülteni Hazırlayanlar”
Araştırma Direktörü: Erdoğan TURAN - “S&P500 ve Dax30 Analizi”
Başanalist: Kudret AYYILDIR - “EURUSD, GBPUSD, USDTRY, Ham Petrol ve Altın Analizi”
Analist: Sermet DOĞAN - “Makro-Ekonomik Gelişmeler ve Ekonomik Takvim”
Yardımcı Analist: Umut TUNCER - “USDJPY, EURJPY, USDCAD, USDCHF Analizi”

NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.

http://www.gcmforex.com/

Günlük piyasa analiz ve yorumları ücretsiz e-posta adresinize gelmesini istiyorsanız tıklayın ve formu doldurun.

Etiket: Forex, FX, Foreks, Forex Analizleri, Foreks Makaleleri, Forex Yorumları, Foreks Eğitim, Forex Teknik Analiz, Forex Temel Analiz, Parite, Emtia, Endeks, Hisse, Euro, Avro, Dolar, Döviz, Türk Lirası, Sterlin, Yen, Frank, Kanada Doları, Standart and Poor’s, Gold, Crude Oil, EURUSD, GBPUSD, USDTRY, USDJPY, USDCHF, Ham Petrol, Altın, Dax30, S&P500, Dolar mı alalım TL’de mi kalalım, Günlük Parite Analizleri, Günlük Emtia Analizleri, Günlük Endeks Analizleri, Günlük Forex Analizleri, Kudret AYYILDIR, Sermet DOĞAN, Erdoğan TURAN, Umut TUNCER,